Calcul de la plus-value crypto: formule et exemple chiffré

Pourquoi on ne fait pas simplement « vente moins achat »

Pour un particulier, l'administration fiscale française ne regarde pas coin par coin. Elle regarde ton portefeuille global : toutes tes cryptos, sur toutes tes plateformes et tous tes wallets, additionnées.

C'est pour cela qu'on ne peut pas dire « j'ai acheté du Bitcoin à 20 000 € et je l'ai revendu à 30 000 €, donc mon gain est de 10 000 € ». Le calcul tient compte de tout ce que tu as acheté au total, et de la valeur de tout ton portefeuille au moment de la vente.

Cette règle ne s'applique que lorsque tu vends contre des euros (ou achètes un bien ou un service avec tes cryptos). Échanger une crypto contre une autre n'est pas imposable : voir le <a href="/guides/fiscalite-crypto-france">guide sur les impôts crypto en France</a>.

La formule de la plus-value

À chaque vente (on dit « cession »), la plus-value se calcule ainsi :

Plus-value = prix de cession − (prix total d'acquisition × prix de cession ÷ valeur globale du portefeuille)

Les trois chiffres à connaître : le prix de cession est ce que tu reçois pour cette vente (frais de vente déduits). Le prix total d'acquisition est tout ce que tu as dépensé en euros pour acquérir tes cryptos, frais d'achat compris. La valeur globale du portefeuille est la valeur de toutes tes cryptos, en euros, juste avant la vente.

Autrement dit : on estime quelle part de ton « coût d'achat total » correspond à la partie que tu vends, et on la retire du prix de vente. Ce qui reste est ton gain imposable.

Un exemple pas à pas

Imagine que tu as dépensé 1 000 € au total pour acheter des cryptos. Aujourd'hui, ton portefeuille entier vaut 5 000 €. Tu vends pour 500 € de Bitcoin.

Tu calcules : 1 000 × 500 ÷ 5 000 = 100 €. C'est la part de ton coût d'achat qui correspond à cette vente.

Ta plus-value est donc : 500 − 100 = 400 €.

Avec le taux de 31,4 % (voir plus bas), l'impôt est d'environ 125,60 €. Tu paies donc l'impôt sur 400 €, pas sur 500 € : tu ne retrouves pas ton « argent de départ » intégralement, mais la formule en tient compte au prorata.

Que se passe-t-il à la vente suivante ?

Après chaque vente, ton prix total d'acquisition est diminué de la part que tu viens d'utiliser. Dans l'exemple, il passe de 1 000 € à 900 €. C'est ce nouveau chiffre qui servira pour la vente suivante.

Si tu rachètes des cryptos, leur prix d'achat s'ajoute au prix total d'acquisition. Tu dois donc garder un historique précis de chaque achat, chaque vente et chaque valeur de portefeuille.

La valeur globale du portefeuille doit être calculée au moment de chaque vente, pas à la fin de l'année. C'est la partie la plus pénible à faire à la main, et c'est pourquoi beaucoup de gens utilisent un outil de suivi fiscal ou un tableur très bien tenu.

Le seuil de 305 €

Si le total de tes ventes de l'année (tous les prix de cession additionnés) ne dépasse pas 305 €, tes plus-values sont exonérées pour cette année-là.

Attention : ce seuil porte sur le total des ventes, pas sur le gain. Dès que tu le dépasses, même d'un euro, le calcul se fait normalement sur l'ensemble des ventes de l'année.

Quel taux s'applique ?

Par défaut, les plus-values crypto des particuliers sont taxées à la flat tax : 12,8 % d'impôt sur le revenu et des prélèvements sociaux. Avec la hausse de CSG votée pour 2026, le total est de 31,4 %, mais son application aux gains de 2025 est débattue : vérifie le taux applicable sur impots.gouv.fr au moment de ta déclaration.

Tu peux aussi opter pour l'imposition au barème progressif de l'impôt sur le revenu, ce qui peut être plus avantageux si ton taux d'imposition est faible. C'est un choix à faire sur ta déclaration, pour l'ensemble de tes revenus du même type.

Les erreurs qui coûtent cher

Calculer coin par coin : la formule porte sur le portefeuille global, pas sur chaque crypto.

Oublier les frais : les frais d'achat augmentent ton prix d'acquisition et les frais de vente baissent ton prix de cession. Ils réduisent donc ton gain.

Mal estimer la valeur du portefeuille : il faut y inclure toutes tes cryptos, y compris celles sur d'autres plateformes ou dans un wallet personnel.

Ne pas garder de justificatifs : en cas de contrôle, tu devras pouvoir prouver tes prix d'achat et tes calculs. Exporte l'historique de tes plateformes régulièrement.

Cet article est un guide d'information, pas un conseil fiscal. Pour une situation complexe (beaucoup d'opérations, staking, activité fréquente), parle à un professionnel.